摘要： 大家好,小宜來為大家講解下。華東醫藥集團招聘，華東醫藥西藥事業部這個很多人還不知道,現在讓我們一起來看看吧！第1位網友觀點：　　華東醫藥今天的封板，把整個醫美板塊都帶活了。醫美行業...

大家好,小宜來為大家講解下。華東醫藥集團招聘，華東醫藥西藥事業部這個很多人還不知道,現在讓我們一起來看看吧！

第1位網友觀點：

　　華東醫藥今天的封板，把整個醫美板塊都帶活了。醫美行業的新貴，少女針，名字都能讓你跪著唱征服。

　　除了買不起和不敢買的醫美，華東醫藥是值得我們長期關注的。醫藥行業，市盈率普遍都不低，藥茅現在都還80多倍，曾經比恒瑞還牛逼的華東醫藥，借著醫美可以有更美好的未來。

　　女人的市場，你不要去設上限，因為沒有天花板，社會越發展，女人對美的追求就越高，不要說女人了，現在男人都活的越來越近精致了。

　　放眼兩市不管是碰瓷的還是正宗的醫美股，全產業鏈布局的就只有華東醫藥了。產品管線豐富，都在等著放量，少女針的獲批，只是點了第一把火。想了解華東醫美的布局，不要懶，網上大把資料，我就不羅列了，貼個機構的關于少女針的分析：

　　安信證券研報顯示，“少女針”(Ellansé)的同類競品包括長效玻尿酸和聚左旋乳酸填充劑(“童顏針”)。與長效玻尿酸相比，“少女針”效果維持時間適中(約1-4年)，產品復購頻率較好且客戶粘性更佳;與“童顏針”相比，“少女針”同時具備“填充+修復”的功效，起效時間更快。“少女針”的產品起效時間快且客戶粘性好，具備較強的產品優勢。根據Frost&Sullivan數據，2019年國內美容玻尿酸市場規模為48億元，預計2024年市場規模高達120億元。按照玻尿酸出廠價格350元/支推算，預計2024年玻尿酸注射人數高達3440萬人，“少女針”銷售空間廣闊。(愛美客目前市值過億，市盈率250多倍)

　　因為醫美火熱，所以我們關注華東醫藥的焦點都在醫美上，其實，華東主營業務并不差，醫美目前貢獻的利潤并不大，但是公司目前市盈率也才21倍，大部分靠公司的老業務貢獻的。華東醫藥做啥的?仿制藥+創新藥，模式和恒瑞差不多，只不過領域不一樣而已。仿制藥在集采下業績并未出現下滑，說明公司足夠優秀，在面臨集采沖擊下，公司加快了創新藥的研發投入，目前的創新藥項目儲備也非常充足。仿制藥求穩，創新藥求變，醫美錦上添花，華東醫藥應該要想得很美。

　　連續20年凈資產收益保持20%的公司，你在兩市能夠找到幾家?可以數一數，單從這一點，你就知道曾經它是多么優秀，未來它又會有多優秀了。

　　沒辦法，實在是愛不釋手，可能有點過了。有不足的地方大家也請指出來，我們留言交流就是了。好東西要分享，價值投資，做時間的朋友，不要拘泥于現在。

　　資金情況，機構從去年6月份到12月份已經換了一批，12月份的數據是機構重新組團圍攻，這個抱團和那些高位抱團的不一樣，人家估值太低了。

　　醫美，也是我們和大家分享得最多的。文章不下五篇，視頻不下三個，不要說我們馬后炮，我會真的向你開炮。二排長，上意大利炮。

　　#醫美#

第2位網友觀點：

　　華東醫藥中報點評：業績符合預期，醫藥工業板塊企穩回升，醫美業務增長強勁!【東吳醫藥】

　　2022上半年，公司實現營業收入 181.98 億元(+5.93 % )，實現扣非歸母凈利潤12.72億元(+6.52 %);如按剔除控股子公司華東寧波上年報表同口徑計算，公司營業收入、扣非歸母凈利潤分別同比增長 9.56 %、8.5%。2022Q2季度，公司實現營業收入 92.65 億元(+11.86%)，實現扣非歸母凈利潤 5.73 億元(+15.06 %)。

　　醫美業務快速增長，伊妍仕“少女針”增長強勁。2022上半年，公司醫美板塊合計實現營業收入 8.97 億元(剔除內部抵消因素)，按可比口徑(剔除華東寧波)同比增長 130.25 %。海外部分，子公司Sinclair 實現合并營業收入 6325 萬英鎊(約 5.31 億元人民幣)，同比增長 104.3%，實現 EBITDA 1184 萬英鎊，均創 Sinclair 歷史最好水平。國內部分，欣可麗美學實現營業收入 2.71 億元，Q1、Q2分別實現收入1.57、1.14億元;盡管Q2受疫情影響，但仍實現較快銷售，盈利水平持續向好。

　　醫藥工業板塊企穩回升，工業微生物展現良好發展勢頭，醫藥商業板塊穩步增長。2022上半年，醫藥工業板塊核心子公司中美華東的營業收入55 億元( +1.4 %)、扣非凈利潤10.6 億元( -4.3%)、扣非歸母凈利潤10.64 億元(-3.7%)，相較Q1已實現大幅收窄。Q2季度營業收入 27.1 億元(+16.2 %)、歸母凈利潤 5.4 億元(+16.5%)，扣非歸母凈利潤 4.9 億元(+12%)，工業板塊業績已于Q2季度實現企穩回升。公司目前在研項目合計 86 個，其中創新產品及生物類似藥項目 43 款，4 款產品處于Ⅲ期臨床階段，未來有望實現創新驅動增長。工業微生物板塊整體收入實現同比增長31%，公司現已擁有4大子公司平臺與1個技術研究院，未來有望在合成生物學領域獲得創新發展。醫藥商業板塊期實現營業收入122.11億元(+8.95%)，凈利潤 1.98 億元(+16.52%)。

　　股權激勵計劃：擬授予限制性股票數量500萬股(占總股本0.286%);激勵對象117人，包括公司董事、高層和中層管理人員及核心技術(業務)人員。授予價格為25.00元/股。業績考核目標：以2021年凈利潤為基數，2022年增長率不低于7%;2023年不低于23%;2024年不低于50%。

　　【盈利預測與投資評級】維持預計公司2022-2024年的歸母凈利潤分別為28.35/34.81/41.83億元，對應當前市值的PE分別為27/22/18倍，維持“買入”評級。

　　【風險提示】產品研發進展或市場推廣不及預期;醫美醫療事故糾紛;疫情反復。

第3位網友觀點：

　　為什么我華東醫藥再怎么跌，再怎么漲一股都不賣?現在華東醫藥有個醫美事業，幾年后完全可能做到盈利幾億，單單醫美事業的盈利，按a股現在很多股票的估值都值幾十元，比如科大訊飛一年盈利扣非凈利經常都只有幾千萬，現價42元。

　　另外華東醫藥還有創新藥。這個后勁還完全沒有發力。

　　我們先來看數據，華東醫藥2012年以來，利潤增長率，如下圖。疫情原因，2020年利潤大幅降速，拋掉2020年不看，利潤增長率是比較穩定的20%以上，我們按最保守的20%算。2019年每股收益1.61元，按格雷厄姆的估值公式，價值=當前收益x(8.5+預期年增長率x2)=1.61X(8.5+20X2)=78.085元，也就是合理估值最保守也要78元，如果短期價值修復，必然會泡沫化，怎么也得到90元，才算有一點點泡沫，所以我的邏輯就是短期漲到90元我就賣。

第4位網友觀點：

　　【華泰醫藥代雯團隊】#華東醫藥# 更新

　　[煙花][煙花]我們認為2022年起華東將全面進入高景氣的經營通道，存量業務風險出清+海內外醫美新品上市收入高增長+創新管線合作&商業合作密集落地，在眾多催化下，華東有望迎來戴維斯雙擊，當前估值對應22年不到20x，為不可多得的具有催化與估值性價比的標的。

本文華東醫藥集團招聘，華東醫藥西藥事業部到此分享完畢，希望對大家有所幫助。